رابطه اهرم با بیت کوین

فاندینگ ریت (Funding Rate) و اثر آن بر قیمت ارزهای رمزپایه

امروزه اصطلاحات دنیای ارزهای دیجیتال بسیار گسترده هستند و اگر قصد فعالیت در این بخش را دارید باید تا حد ممکن با این مفاهیم آشنایی داشته باشید. یکی از این موارد اصطلاح فاندینگ ریت (Funding Rate) است. در یک جمله کوتاه نرخ بودجه به معنای مقدار دارایی است که افراد به دلیل اختلاف قیمت ایجاد شده در معامله، پرداخت یا دریافت می کنند. فاندینگ ریت نقش مهمی در معامله ی قراردادهای آتی (future Contract) دارد. در ادامه برای درک بیشتر این مفهوم با ما همراه باشید.

فاندینگ ریت یعنی چه؟

در واقع نرخ بودجه (Funding Rate)، شاخصی است که بر اساس آن، معامله‌گرانی که در بازار معاملات اوراق قرارداد آتی دائمی دارای معامله باز هستند، پیوسته متناسب با پوزیشن خود مبلغی را دریافت و یا پرداخت می‌کنند. معیار این پرداخت و دریافت ها اختلاف قیمت یک رمز ارز در دو بازار فیوچرز و نقدی است و تریدر بسته به وضعیت بازار در زمانی مشخص ممکن است مجبور به پرداخت فاندینگ ریت شود و در بازه ای دیگر، بر اساس Funding Rate، مبلغی را دریافت کند. لازم به ذکر است که واحد استاندارد محاسبه نرخ بودجه بر اساس درصد است.

فاندینگ ریت در رابطه اهرم با بیت کوین بازار ارزهای رمزپایه، باعث جلوگیری از واگرایی مداوم قیمت در دو بازار آتی و نقدی می شود. با توجه با ماهیت نوسانی بازار ارز دیجیتال این شاخص اصول در روز چند بار محاسبه شده و ممکن است با توجه به شرایط بازار متغیر باشد. صرافی بایننس، این بازه زمانی را برای محاسبه نرخ فاندینگ ریت 8 ساعت در نظر می گیرد. در نتیجه این معیار در بخش فیوچرز این صرافی هر 8 ساعت یک بار محاسبه می شود و متغیر است. بعد از هر بار محاسبه عدد مربوطه در محل مشخص شده نشان داده می شود تا زمان بروزرسانی بعدی.

بطور کلی فان نرخ بودجه منعکس کننده احساسات کلی تریدرهای بازار نیز هست، زیرا نشان دهنده زمان و قیمتی است که معامله گران وارد قراردادهای دائمی شده اند. در پلتفرم صرافی ها این شاخص برای همه قابل رویت است و گاهی معامله گران برخلاف روند مشخص شده در نرخ بودجه ، پوزیشن می گیرند و همین امر باعث به حداقل رسیدن اختلاف قیمت بازار فیوچر و نقدی (اسپات)، بوسیله خود کاربران شبکه می شود.

نحوه محاسبه فاندینگ ریت

فاندینگ ریت یا نرخ تامین مالی، در برگیرنده دو مولفه اساسی است:

• نرخ بهره (Interest Rate): می دانیم قراردادهایی که در صرافی‌های رمزارز ها بسته می‌شود، دو واحد ارزی دارند، واحد ارزی پایه (Base currency) مانند بیت‌کوین و واحد ارزی موسوم به کوت (Quote currency) مانند دلار. این نرخ بهره از نرخ‌ بهره بین این دو واحد ارزی تبعیت میکند. در صرافی مانند صرافی بایننس که این نرخ هر ۸ساعت یکبار آپدیت می‌شود، نرخ بهره ثابت و معادل ۰.۰۱ است. هر روز شامل سه دوره ۸ساعته است پس نرخ بهره روزانه در این صرافی حدود ۰.۰۳ است. البته در این مورد استثنا هم وجود دارد، به عنوان مثال این نرخ برای جفت ارز بایننس/تتر صفر است.

• پرمیوم (Premium): پرمیوم نیز شاخصی است که بر اساس اختلاف قیمت بین بازار فیوچرز و قیمت مارک (Mark Price) یا اسپات محاسبه می‌شود. قیمت مارک معیار محاسبه قیمت برای سود و زیان و نقدشوندگی معامله است. در زمان نوسانی و بی ثبات بودن بازار قیمت بین بازار فیوچرز و بازار اسپات احتمالا متفاوت است. در چنین شرایطی، با بالا رفتن اختلاف قیمت بین این دو بازار، نرخ پرمیوم نیز افزایش خواهد یافت و عکس آن نیز در زمان ثبات بازار اتفاق می افتد.

در ادامه برای واضح تر شدن موضوع به تعریف دو مفهوم زیر می پردازیم.

فاندینگ ریت مثبت

اگر ارزش ارزهای معامله شده در قرارداد آتی بیشتر از قیمت اسپات باشد، شاخص نرخ بودجه مثبت خواهد شد. در این حالت، تریدری که پوزیشن لانگ گرفته است، باید مبلغ محاسبه شده فاندینگ ریت را به فروشنده بپردازد.

فاندینگ ریت منفی

در مقابل در صورت کمتر بودن ارزش دارایی‌های قرارداد آتی نسبت به قیمت اسپات، این شاخص منفی می‌شود و معامله‌گرانی که در موقعیت شورت هستند، باید نرخ بودجه را به خریداران بپردازند.

در این بین باید به یک نکته توجه کرد که فاندینگ ریت به صورت همتابه‌همتا (peer to peer) پرداخت می‌شود. یعنی طرفین معادله بدون نیاز به شخص ثالث و صرافی با هم ارتباط دارند و مبادله مالی بین آنها مستقیم صورت می‌گیرد. در نتیجه این تراکنش بدون هیچ هزینه ای از جانب صرافی انجام خواهد شد.

رابطه فاندینگ ریت با بازار گاوی و خرسی

گفتیم که شاخص فاندینگ ریت بیان‌گر احساسات تریدرها در بازار و شرایط حاکم بر آن است. در نتیجه تاثیر زیادی در معاملات آتی خواهد داشت. میدانیم که طبق رفتار و عملکرد فعالان بازار ارز دیجیتال تعیین کننده روند گاوی یا خرسی بازار است.

حال اگر در یک بازه زمانی خاص تریدرها پوزیشن های فروش سنگین داشته باشند باعث کاهش و حتی منفی شدن نرخ بودجه می شوند و به این حالت بازار خرسی می گوییم. در مقابل اگر در طول زمان معین معامله گران موقعیت های خرید بزرگ گرفته باشند، فاندینگ ریت مثبت شده و در نتیجه کارمزدی از خریداران دریافت نخواهد شد. این شرایط موسوم به بازار گاوی است.

تشخیص کف های بازار با شاخص فاندینگ ریت

برای شناسایی کف های بومی باید چندین نمودار بومی را با هم ترکیب کرده و پایین ترین موقعیت فاندینگ ریت را نسبت به وضعیت حال بازار بررسی کرد. هنگامی که کف های بومی را شناسایی می کنید در واقع مناطقی که در آنها اعتماد معامله گران بازار به قیمت ارزها بیشتر است و خرید با اهرم (leverage) پایین در آنها صورت می گیرد را تشخیص داده اید.

گاهی اوقات در این نواحی شاخص ترس و طمع نیز به نفع گزینه ترس است و ورود به پوزیشن خرید محتمل تر است و اصولا شاخص نرخ بودجه در این زمان، زیر 0.5% است.

اعداد اعلام شده در بررسی های فوق بر اساس صرافی بایننس اعلام شده است و رابطه با صرافی های دیگر ممکن است متفاوت باشد زیرا نقدینگی در بخش اسپات صرافی ها با هم متفاوت است.

شاخص Funding Rate و اهمیت آن برای تریدرها

اغلب تریدرها در معاملات خود از اهرم استفاده می کنند. لازم است بدانید که فاندینگ ریت متاثر از اهرم استفاده شده در پوزیشن خواهد بود، یعنی در صورتی که تریدر پوزیشنی با اهرم 50 داشته باشد، نرخ بودجه او نیز 50 برابر خواهد بود. در نتیجه در لوریج های بالا سود و ضرر حاصل از این نرخ بالاتر خواهد بود. پس لازم است که معامله گران حتما در استراتژی های معاملاتی خود نرخ فاندینگ ریت را لحاظ کرده و پیوسته آن را زیر نظر داشته باشند.

ماهیت طراحی این شاخص ترغیب کاربران به گرفتن پوزیشن هایی برخلاف احساسات و روند حاکم بر بازار است تا در نهایت باعث به حداقل رساندن اختلاف قیمت بین بازار فیوچرز و اسپات شوند.

همبستگی فاندینگ ریت با احساسات حاکم بر بازار

بررسی عملکرد تاریخی بازار نشان داده که نرخ بودجه ارزهای دیجیتال با روند کلی دارایی ها رابطه مستقیم دارد، بدین معنی که فاندینگ ریت بر بازارهای اسپات حکمرانی نمی‌کند. نمودار زیر نشان دهنده همبستگی بین فاندینگ ریت و قیمت‌ بیت کوین در یک بازه زمانی۳۰ روزه است:

همان‌طور که در نمودار بالا میبینید، در طول 20 روز ابتدای سال 2020 قیمت بیت کوین افزایش چشمگیری داشت و به دنبال آن فاندینگ ریت نیز دو برابر شده است. افزایش نرخ بودجه باعث تشویق معامله‌گران به گرفتن موقعیت لانگ در قراردادهای فیوچرز می شود و در نتیجه قیمت‌ها طبق بازار اسپات متعادل خواهند شد.

مقایسه فاندینگ ریت در پلتفرم‌های ارز دیجیتال

اصولا تمایل معامله‌گران به انجام معاملات فیوچرز در پلتفرم هایی با فاندینگ ریت پایین است تا این نرخ اثر کمتری بر محاسبات مربوط به معامله آن‌ها داشته باشد. در نمودار زیر یک مقایسه کلی از فاندینگ ریت معاملات آتی بیت کوین در صرافی‌های معتبر دنیا ارائه داده‌ شده است:

به طور متوسط شاخص فاندینگ ریت برای صرافی ها، حدود 0.015 درصد در نظر گرفته می شود. اما به دلیل متغیر بودن، این شاخص نمی تواند به عنوان معیاری برای گرفتن موقعیت شورت یا لانگ مورد استفاده قرار گیرد.

طبق آمار وب‌سایت اسکیو، عملکرد تاریخی فاندینگ ریت در فیوچرز صرافی بایننس کمتر از متوسط این بازار و حدود ۰/۰۰۹۴ درصد، بوده است یعنی یک تریدر ۹/۶ دلار برای یک موقعیت ۱۰۰۰۰۰ دلاری در بایننس فیوچرز باید پرداخت کند، در صورتی که در پلتفرم‌های دیگر، فاندینگ ریت می‌تواند ۱۰ تا ۲۰ درصد بیشتر باشد.

جمع‌بندی

نرخ تامین مالی یا فاندینگ ریت در بازار ارزهای رمزپایه، نقش بسیار مهمی در معاملات اوراق قرارداد آتی دائمی دارد. اغلب صرافی‌های ارائه‌دهنده این معاملات، از این معیار برای کم کردن اختلاف قیمت معاملات در بازار فیوچرز و اسپات استفاده می‌کنند. نرخ بودجه بسته به احساسات حاکم بر بازار و علاقمندی تریدرها به گرفتن پوزیشن‌های لانگ یا شورت، متغیر است.

بعلاوه این نرخ و نحوه محاسبه آن بسته به پلتفرم معاملاتی مورد استفاده در صرافی‌های مختلف، متفاوت است. در نتیجه کاربرانی که میخواهند در بازارهای فیوچرز دائمی معامله کنند، بهتر است صرافی را انتخاب کنند که پایین ترین میزان فاندینگ ریت را داشته باشد.

سؤالات متداول

فاندینگ ریت مقدار پولی است که معامله گران بر اساس اختلاف قیمت پیش‌آمده بین معاملات فیوچرز و اسپات در قراردادهای آتی پرداخت و یا دریافت می‌کنند و براساس دو مؤلفه نرخ بهره و پرمیوم محاسبه می شود.

در صورتی که قیمت ارز معامله شده در قرارداد آتی بیشتر از اسپات باشد، شاخص فاندینگ ریت مثبت خواهد شد و اگر تریدری پوزیشن لانگ داشته باشد، در این حالت باید مبلغ محاسبه شده نرخ بودجه را به فروشنده بپردازد. عکس آن در صورت کمتر بودن ارزش دارایی‌های قرارداد آتی نسبت به قیمت مارک است که این شاخص منفی می‌شود و معامله‌گرانی که در موقعیت شورت هستند، باید نرخ بودجه را به خریداران بپردازند.

خیر. این نرخ و نحوه محاسبه آن بسته به پلتفرم معاملاتی مورد استفاده در صرافی‌های مختلف، متفاوت است. در نتیجه کاربرانی که میخواهند در بازارهای فیوچرز دائمی معامله کنند، بهتر است صرافی را انتخاب کنند که پایین ترین میزان funding rate را داشته باشد.

ورود به صرافی هات بیت|آموزش کامل صرافی hotbit برای ایرانی ها

افراد زیادی به دنبال یک صرافی خوب ارز دیجیتال هستند. در حین انجام این کار، آنها باید چندین جنبه مانند ویژگی‌های نمودار، جفت معاملات، کارمزد معاملات، روش‌های سپرده‌گذاری، امنیت، سهولت استفاده و پشتیبانی مشتری را حفظ کنند. یکی از بهترین پلتفرم‌هایی که تمامی ویژگی‌های ذکر شده در بالا را ارائه می‌دهد، هات بیت است. این صرافی ارزهای دیجیتال، پلتفرم‌های معاملاتی پیشرفته‌ای را برای کاربران جهانی خود ارائه می‌دهد. این شرکت در دو کشور استونی و هنگ کنگ ثبت شده است و در تایپه و شانگهای فعالیت می‌کند. همچنین، از شش زبان مختلف مانند انگلیسی، چینی، روسی، ترکی، تایلندی و کره‌ای پشتیبانی می‌کند. این صرافی بیش از 7 میلیون کاربر ثبت شده دارد و در بیش از 170 کشور در سراسر جهان در دسترس است. حدود 90 درصد از کاربران، غیر چینی هستند که در این پلتفرم تجارت می‌کنند.

اگر به دنبال یک صرافی هستید که به راحتی بتوانید در آن ثبت نام کنید، ما به شما صرافی هات بیت (hotbit) را معرفی می‌کنیم. دلیل این راحتی به خاطر این است که، با استفاده از شماره تلفن و ایمیل می‌توانید در هات بیت ثبت نام کنید. صرافی هات بیت (hotbit) جزء معتبرترین صرافی های رمز ارزها است که بین 100 صرافی برتر ارزهای دیجیتال قرار دارد. در نظر داشته باشید، این صرافی در سایت الکسا رتبه 3418 جهانی را کسب نموده است.

بنابر اطلاعیه صرافی هات بیت ( هات بیت دیگر خدمات صرافی ارز دیجیتال ارائه نمیدهد )

لوریج چیست و لوریج مناسب در معاملات کدام است؟

روند رشد استفاده از لوریج در معاملات ارزهای دیجیتال را می توان به رشد قابل توجه سیستم عامل های معاملاتی و صرافی هایی که امکان ترید با اهرم ها را فراهم می کنند، نسبت داد. با توجه به تقاضای روزافزون تریدر ها برای استفاده از لوریج به منظور دستیابی به سود های بیشتر، اکثر صرافی ها لوریج تریدینگ را برای معامله گران در دسترس قرار داده اند. اگر شما علاقه مند به معامله ارز رمزنگاری شده هستید ، اما سرمایه زیادی برای شروع ندارید ، استفاده از اهرم به شرط آنکه درباره آن اطلاعات کافی داشته باشید، رابطه اهرم با بیت کوین می تواند مناسب باشد. اهرم به شما این امکان را می دهد تا برای افزایش قدرت خرید خود ، از یک کارگزاری یا صرافی پول وام بگیرید و امکان سود بیشتر را برای خود فراهم کنید.

• 1. لوریج چیست؟
• 2. مدیریت ریسک در معاملات با لوریج
• 3. مزایا و معایب استفاده از لوریج
• 4. مقادیر لوریج
• 5. معامله گران حرفه ای و لوریج
• 6. چگونه لوریج مناسب در بازار ارزهای دیجیتال را پیدا کنیم؟

لوریج چیست؟

به توانایی استفاده از هر چیز کوچک برای کنترل مقادیری بزرگ تر از آن، لوریج یا اهرم می گویند. لوریج در زمینه تجارت فارکس و ارزهای دیجیتال بیشترین کاربرد دارد، و در این زمینه به این معنی است که می توانید با وجود سرمایه ای اندک ، سرمایه ای بزرگ تر در بازار را کنترل نمایید.

مزیت آشکار استفاده از اهرم این است که می توانید با استفاده از یک سرمایه محدود، به مقادیر زیادی پول دست رابطه اهرم با بیت کوین یابید. اما مشکل اینجا است که با انجام معامله با لوریج، همچنین ممکن است مقدار زیادی پول را نیز از دست بدهید. تمام سود و ضرر شما به این بستگی دارد که چقدر هوشمندانه از این لوریج استفاده کنید، و این که تا چه حد در مدیریت ریسک قدرت داشته باشید.

اهرم در اصل سرمایه قرض گرفته شده است که اندازه موقعیت تریدر و در نتیجه سودآوری آن را افزایش می دهد. اصطلاح “Leverage” به میزان افزایش سرمایه در یک موقعیت معاملاتی اشاره می کند. به عنوان مثال ، اهرم 100 برابر (یا 1: 100) در موقعیت 500 دلاری بیت کوین به اندازه یک موقعیت 50 هزار دلاری بیت کوین بزرگ و سودآور است.

برای درک بهتر مفهوم لوریج اجازه دهید این مثال را کمی باز کنیم. فرض کنید شما به عنوان یک معامله گر 500 دلار سرمایه دارید و وارد یک موقعیت معاملاتی بیت کوین فیوچرز با اهرم 100 می شوید. در این حالت اندازه موقعیت شما 50 هزار دلار است. از طرفی سرمایه اولیه شما (500 دلار) به عنوان “مارجین” یا حاشیه شناخته می شود و در صورت حرکت قیمت دارایی در جهت مخالف ، به عنوان وثیقه استفاده می شود.

بیشترین ضرر یک معامله گر در معاملات لوریج، همان سرمایه اولیه است ولی در صورت موفقیت در معامله ، سود او به نسبت اهرمی که انتخاب کرده است، چند برابر می شود.

از معاملات مارجین می توان برای باز کردن موقعیت های لانگ (خرید) و شورت (فروش) استفاده کرد. با معامله مارجین ارزهای دیجیتال ، می توانید یک ارز را خریداری کنید اگر فکر می کنید ارزش آن افزایش می یابد (و از افزایش قیمت حاصل شده سود کسب کنید) و یا اگر فکر می کنید قیمت ارز در مسیر نزولی است آن را بفروشید (و از کاهش قیمت سود ببرید).

مدیریت ریسک در معاملات با لوریج

معاملات مارجین می توانند سود شما را رابطه اهرم با بیت کوین افزایش دهند ، اما به خاطر داشته باشید که به همان اندازه می تواند باعث ضررهای سریع شود. این بزرگترین خطر معاملات مارجین با استفاده از اهرم است. اگر بازار بر خلاف پیش بینی شما حرکت کند سرمایه اولیه خود را از دست خواهید داد. هر چه ضریب لوریجی که انتخاب می کنید بالا تر باشد، ریسک لیکوئید شدن پوزیشن شما و از دست دادن سرمایه اولیه تان بیشتر می شود. در ادامه چند نکته در مورد نحوه کنترل ریسک معاملات با اهرم شرح داده شده است.

استفاده از استاپ لاس یا حد ضرر: stop-loss ابزاری برای مدیریت ریسک است که برای بسته شدن معامله با مقدار مشخصی طراحی شده است درصورتی که بازار به سمتی حرکت کند که مطابق میل و پیش بینی شما نیست. این یک روش واقعا مفید برای اطمینان از این است که شما دقیقاً چه مقدار پول را در معرض ریسک از دست دادن قرار می دهید. توجه داشته باشید که هرگز بیش از آنچه می توانید از دست بدهید ریسک نکنید. مهم نیست که میزان موفقیت استراتژی شما چیست ، معاملات با استفاده از اهرم در بازار ارزهای دیجیتال با توجه به ماهیت نوسانی بودن آن می تواند خیلی سریع خلاف جهت مورد نظر شما باشد ، بنابراین هرگز نباید بیش از حد توانایی خود را برای از دست دادن سرمایه گذاری کنید. به طور کلی ، ریسک بیش از 5٪ از سرمایه کلی شما منطقی نیست.

استفاده از حد سود یا Take Profit: این ابزار مدیریت ریسک کمی شبیه عکس Stop Loss است. شما می توانید یک سفارش Take Profit تنظیم کنید تا موقعیت شما در زمانی که سود به مقدار مشخصی می رسد بسته شود. از آنجا که ارزهای دیجیتال بسیار بی ثبات هستند ، بیرون رفتن از بازار قبل از اینکه قیمت ارز دیجیتال در جهت دیگری بچرخد ، می تواند هوشمندانه باشد.

مزایا و معایب استفاده از لوریج

مانند تمام استراتژی های معاملاتی ، استفاده از لوریج در معاملات ارزهای دیجیتال یا فارکس نیز دارای مزایا و معایبی هستند. مهمترین مزیت استفاده از اهرم این است که سود بالقوه شما بیشتر است، اما این همچنین با افزایش ریسک از دست دادن سرمایه در معامله در صورت حرکت بازار خلاف جهت پیش بینی شما بیشتر است.

مزایا	معایب
سود های بزرگتر	ضرر های بزرگتر
امکان افزایش سرمایه	معامله با ریسک بالا
معامله با سرمایه محدود	از دست دادن سریع سرمایه در بازار های پرنوسان
یادگیری نظم و ابزارهای مدیریت ریسک	برای تریدر های بی تجربه پیچیده است

لوریج این توانایی را دارد که بازار خسته کننده فارکس را تبدیل به یک بازار جذاب و پر هیجان نماید. متاسفانه هنگامی که بحث در مورد پول و سرمایه باشد، همیشه نمی توان هیجان انگیز بودن را یک ویژگی خوب دانست، اما در هر صورت لوریج می تواند این ویژگی را به هر بازاری ببخشد.

بدون وجود لوریج، حتی دیدن سود سالانه 10 درصدی نیز می تواند در حساب معامله گران، باعث شگفتی و خوشحالی آن ها شود. اما اگر در یک حساب از مقدار بسیار زیادی لوریج استفاده شود، آن حساب می تواند حتی در یک روز شاهد سود 10 درصدی باشد. معمولا مقادیر لوریج بسیار بالا هستند، اما برخی افراد با لوریج پنج درصد فعالیت می کنند. این نکته بسیار حائز اهمیت است که نوسانی که شما در هنگام معامله تجربه می کنید، بیشتر به خاطر لوریج معامله شما است و زیاد مربوط به دارایی پایه نیست. چون نوسانات نیز به نسبت لوریج شما بیشتر و تاثیر گذار تر می رابطه اهرم با بیت کوین شود.

مقادیر لوریج

معمولا لوریج در مقادیر ثابت ارائه می شود، که این مقدار ثابت در بروکرها یا صرافی های مختلف، متفاوت است. هر بروکر یا صرافی بر اساس قوانین و مقررات خود مقدار لوریج را مشخص کرده و ارائه می دهد. این مقادیر معمولا برابر هستند با 50:1، 100:1، 200:1، و 400:1.

لوریج پنجاه به یک به این معنی است که به ازای هر یک دلاری که در حساب خود دارید، می توانید معامله ای با ارزش 50 دلار انجام دهید. به عنوان مثال اگر 500 دلار سرمایه داشته باشید، با استفاده از لوریج پنجاه به یک (50:1) می توانید تا مقدار 25000 دلار معامله انجام دهید.
توجه داشته باشید که لازم نیست حتما با تمام 25000 دلار معامله انجام دهید، بلکه می توانید تا این مقدار به تجارت بپردازید.

لوریج صد به یک به این معنی است که به ازای هر یک دلاری که در حساب خود دارید، می توانید معامله ای با ارزش صد دلار انجام دهید. این مقدار لوریج، معمولا در یک حساب با حجم معامله (Lot) استاندارد به کاربران ارائه می شود. در این نوع حساب ها با حجم معامله استاندارد، مقدار سرمایه 2000 دلار، به شما این توانایی را می دهد که 200 هزار دلار پول را کنترل و با آن معامله کنید.

لوریج دویست به یک به این معنی است که به ازای هر یک دلاری که در حساب خود دارید، می توانید معامله ای با ارزش دویست دلار انجام دهید. این مقدار اهرم یا لوریج معمولا در یک حساب با حجم معامله اندک ارائه می شود. حداقل سپرده در این نوع از حساب ها با حجم معامله اندک، حدود 300 دلار است. با سپرده 300 دلاری در این حساب ها می توانید معاملاتی را تا مقدار 60 هزار دلار کنترل نمایید.

لوریج چهارصد به یک به این معنی است که به ازای هر یک دلاری که در حساب خود دارید، می توانید معامله ای با ارزش چهارصد دلار انجام دهید. برخی از بروکرها اهرم یا لوریج چهارصد به یک را در حساب های با حجم معامله اندک ارائه می دهند.
مراقب بروکرهایی که این نوع از لوریج را برای حساب های کوچک ارائه می دهند باشید. هر فردی که با یک سپرده 300 دلاری در حساب فارکس خود بخواهد با لوریج چهارصد به یک معامله کند، ممکن است در عرض چند دقیقه کاملا نابود شود.
بروکرها، معامله گران را مجبور به سپرده گذاری با تنها 300 دلار نمی کنند، اما اگر این امکان را برای رابطه اهرم با بیت کوین آن ها فراهم آورند، ممکن است از طریقی، ماجرا به سود شما تمام نشود.

معامله گران حرفه ای و لوریج

در اکثر مواقع، معامله گران و تاجران حرفه ای با لوریج کم معامله می کنند. هر کسی ممکن است دچار اشتباهات معامله شود، و در این صورت کم نگه داشتن اهرم یا لوریج، می تواند از سرمایه شما محافظت کرده و سود و درآمد شما را ثابت می سازد. بسیاری از معامله گران حرفه ای و با تجربه، از مقادیر Leverage ده به یک و یا بیست به یک استفاده می کنند. بدون در نظر گرفتن این که بروکر یا کارگزار شما، چه خدماتی را در اختیار شما قرار می دهد، با این نوع از لوریج نیز می توانید معامله کنید. تنها کافی است پول بیشتری را سپرده گذاری کنید، و تعداد معاملات خود را کم نمایید.

مهم نیست که سبک کار شما چگونه است، بلکه همواره باید به یاد داشته باشید که وجود امکان لوریج در بروکر، به این معنا نیست که شما الزاما باید از آن استفاده کنید. در کل هر چه کمتر از لوریج استفاده کنید، بهتر است. برای این که متوجه شوید چه زمانی باید از اهرم استفاده کرد و چه زمانی استفاده از آن به شما ضرر خواهد رساند، باید تجربه کافی را به دست آورده باشید. به یاد داشته باشید که همیشه احتیاط به شما کمک می کند تا در طولانی مدت بتوانید به معاملات خود ادامه دهید.

چگونه لوریج مناسب در بازار ارزهای دیجیتال را پیدا کنیم؟

یکی از مهمترین سوالاتی که تریدرهای ارزهای دیجیتال که به تازگی در این بازار شروع به کار کرده اند و به دلیل سرمایه اندک به لوریج تریدینگ بسیار علاقه مند هستند این است که لوریج مناسب برای معاملات کدام است و در بازه‌های زمانی مختلف کدام لوریج بهتر است.

یک قانون کلی که معمولا تریدرهای حرفه ای تر آن را در نظر می گیرند این است که ضریب لوریج یا اهرم باید با بازه زمانی معاملات رابطه معکوس داشته باشند.

نکته دیگری که باید حتما آن را در نظر داشته باشید این است که افزایش اهرم و استفاده از اهرم های با ضریب بالاتر باعث کاهش فاصله بین قیمت ورودی و قیمت لیکوئید شدن پوزیشن شما می ‌شود. به همین دلیل ریسک از دست دادن سرمایه تان بیشتر می شود.

برای درک بیشتر مثالی از معامله گران اسکالپ و معامله گران سوئینگ را شرح می هیم. یک اسکالپر (Scalper) در بازار از تغییرات جزیی قیمت سود می برد و معمولا از نمودارهای دقیقه ای (یک دقیقه ‌ای، یا پنج دقیقه‌ ای) استفاده می کنند و معمولا اهرم‌های با ضریب 10 و یا در نهایت 25 را انتخاب می کنند. از سوی دیگر یک معامله گر سوئینگ (Swing Trader) که از طریق نوسان ‌گیری معامله می ‌کند، از اهرم‌های با ضریب کمتر مثلا 2 یا 4 استفاده می کنند. این یک انتخاب محافظه کارانه تر است چرا که پوزیشن سوئینگ تریدرها ممکن است برای روزها یا حتی هفته‌ها باز بماند و اگر لوریج بالا باشد امکان لیکوئید شدن تصادفی به وجود می آید.

در آخر در نظر داشته باشید که ارزهای مختلف از نظر نوسانات با یکدیگر تفاوت دارند و هر کدام ممکن است ساختار منحصر به فرد خود را داشته باشند. مثلا دامنه نوسانات بیت کوین در حالت عادی با ریپل کاملا متفاوت است. به همین دلیل قبل از انجام معامله روی یک ارز حتما در مورد رفتار معمول و دامنه نوسان اطلاعات کافی جمع آوری کنید و همانطور که بارها به آن اشاره شد هرگز با همه یا درصد بالایی از سرمایه خود وارد معاملات با اهرم نشوید.

موقعیت لانگ

اگرچه ارزهای رمزنگاری دارای نوسانات هستند، فرصت های مختلفی را برای معامله گران فراهم می کنند تا سود به دست آورند و سودهای خود را دوباره سرمایه گذاری کنند. معاملات اسکالپ یک استراتژی معاملاتی برای کسب سود از تغییرات جزئی در قیمت ارز …

پیش بینی تحلیلگران برای بیت کوین بعد از جلسه FOMC و افزایش نرخ بهره

قیمت بیت کوین قبل از پایان جلسه FOMC افزایش یافت و تا حدود سطح 20000 دلار رسید، اما با اعلام افزایش 0.75 درصدی نرخ بهره پس از پایان این جلسه، قیمت این ارز به پایین ترین سطح خود در ماه سپتامبر سقوط کرد. با این حال، آیا زمان خرید بیت کوین …

استراتژی معامله جفت ارز چیست و چگونه می توان از آن برای کسب سود استفاده کرد؟

معاملات ارز رمزنگاری معمولا با ریسک های بالا و سودهای احتمالی بالا همراه هستند. با این حال، برخی استراتژی های معاملاتی با ریسک پایین تری نیز وجود دارند که معامله گران می توانند از آنها استفاده کنند. استراتژی معاملاتی چیست و چرا به آن نیاز …

احتمال فشار نزولی با انقضای قراردادهای اختیار معامله ماهانه در روز جمعه

بیت کوین در هفته گذشته در تلاش بود تا از روند نزولی خارج شود. این ارز در اولین تلاش خود در 16 ژوئن نتوانست سطح مقاومت 22600 دلار را بشکند. دومین تلاش آن در 21 ژوئن برای شکست سطح مقاومت 21400 دلار نیز بی نتیجه بود و قیمت 8 درصد اصلاح شد. پس …

تله خرسی در بازار ارز رمزنگاری چیست و چگونه می توان از آن اجتناب کرد؟

تله خرسی نوعی فروش هماهنگ اما کنترل شده برای ایجاد افت موقت در قیمت یک دارایی است. معمولا معامله گران تازه کار و کم تجربه هنگام معامله در بازارهای سهام، کالا، اوراق قرضه یا حتی ارزهای رمزنگاری، گرفتار نوسانات قیمت می شوند. اگرچه توصیه …

اهرم در معاملات ارز رمزنگاری چیست و چگونه می توان از آن استفاده کرد؟

اهرم در معاملات ارز رمزنگاری به استفاده از سرمایه قرض گرفته شده برای انجام معاملات اطلاق می شود. معاملات اهرمی می توانند قدرت خرید یا فروش معامله گر را بالا ببرند و به وی این امکان را می دهند تا مبالغ بیشتری را معامله کند. بنابراین، حتی …

ادامه روند نزولی در بازار؛ عدم تمایل معامله گران به خرید در سطوح فعلی

تقاضای پایین از طرف سرمایه گذاران خرده فروشی و داده های بازار مشتقات منعکس کننده روند نزولی برای بازار ارزهای رمزنگاری در کوتاه مدت هستند. ارزش کل بازار ارز رمزنگاری از 24 روز قبل تاکنون در داخل یک کانال نزولی بوده و سطح حمایت 1.65 …

دو شاخصی که کاهش بیشتر قیمت در کل بازار ارز رمزنگاری را نشان می دهند

ارزش کل بازار ارز رمزنگاری در سه ماه گذشته تا حدودی روند صعودی داشته و اخیرا با کاهش بیت کوین به منطقه 38000 دلار و اتریوم به منطقه 2800 دلار سطح حمایت 1.75 تریلیون دلار را در 27 آوریل تست کرد. نمودار ارزش کل بازار ارز رمزنگاری …

مواجه شدن بیت کوین با سطح مقاومت 40000 دلار؛ احتمال جهش در کوتاه مدت

بیت کوین در 23 آوریل در زیر سطح 40000 دلار معامله شد و برخی پیش بینی می کنند که قیمت احتمالا بیشتر کاهش خواهد یافت. البته، یک شاخص تکنیکال نشان می دهد که قیمت ممکن است به سطح های بالاتر افزایش یابد. ترس شدید با کاهش بیت کوین به سطح …

فشار فروش بیت کوین؛ افزایش همبستگی با بازار سهام

بیت کوین به روند نزولی خود ادامه داد و به زیر سطح 40000 دلار شکست. این کاهش به دنبال روند نزولی در بازارهای سهام رخ داد. قیمت بیت کوین در هفت روز گذشته حدود 14.5 درصد کاهش داشته و خرید 176 میلیون دلاری شرکت ترا که در روز یکشنبه …

دو درخواست دیگر برای راه اندازی ETF بیت کوین ثبت شد

به گزارش ها، دو صندوق قابل معامله در بورس بیت کوین درخواست اخذ مجوز خود را تسلیم مراجع مربوطه کرده اند؛ یکی از این ETFها مخصوص موقعیت های فروش و دیگری مخصوص معاملات اهرم دار است. به گزارش کوین تلگراف، شرکت دایرکشن (Direxion) روز گذشته درخواست خود را برای یک ETF موقعیت های فروش ثبت کرد. این صندوق با نام Direxion Bticoin Strategy Bear ETF، همانند دیگر صندوق های قابل معامله در بورس بیت کوین که در بازارهای آمریکایی معامله می شود، با بیت کوین واقعی پشتوانه سازی نمی شود.

طبق اعلام دایرکشن، این صندوق ممکن است در دیگر صندوق های سرمایه گذاری بیت کوین، صندوق های بازارهای پول، حساب های سپرده یا ابزارهای کوتاه مدت بدهی سرمایه گذاری کند. این در حالی است که این شرکت با انتشار اخطاریه ای، اعلام کرده است که ممکن است قیمت محصول به صفر برسد

در بخشی از این بیانیه آمده است:

ارزش سرمایه در صندوق ممکن است بدون اخطار قبلی با کاهش شدید همراه شود یا به صفر برسد. باید خود را برای از رابطه اهرم با بیت کوین دست دادن تمام سرمایه آماده کنید.

اریک بالچوناس (Eric Balchunas)، تحلیل گر ارشد بخش ETFهای بلومبرگ در ارتباط با صندوق قابل معامله در بورس دایرکشن عنوان کرده است که این شرکت یک صندوق مشابه در کانادا با نام BITI در اختیار دارد. او در اظهارنظر خود می نویسد:

در عین رابطه اهرم با بیت کوین حال که این صندوق خسارت هایی برای سرمایه گذاران به همراه دارد، ولی وقتی جواب می دهد، واقعاً جواب می دهد!

دایرکشن سال 2018 هم درخواستی برای راه اندازی ETF بیت کوین ثبت کرده بود، ولی همانند دیگر درخواست ها در صف تأیید کمیسیون بورس و اوراق بهادار آمریکا (SEC) گیر کرد.

بلومبرگ گزارش کرده است که شرکت والکری (Valkyrie) درخواست یک ETF اهرم دار را هم تسلیم مراجع مربوطه کرده است. این صندوق به سرمایه گذاران امکان استفاده از اهرم های 1.25 برابری را می دهد. در صورت تأیید، این صندوق تحت نماد BTFX شامل قراردادهای آتی، سواپ ها، قراردادهای اختیار معامله و نوع خاصی از قراردادهای آتی خواهد بود.

اهرم 1.25 برابری این صندوق باعث شده تا بسیاری از کاربران آن را مسخره کنند. برخی با اشاره به میزان کم این اهرم آن را مخصوص مورچه های بازار توصیف کرده اند.

نیت گراچی (Nate Geraci)، مدیر ای تی رابطه اهرم با بیت کوین اف استور (ETF Store)، با اشاره به این محصولات قابل معامله در بورس جدید، پیش بینی کرده است که در آینده شاهد ثبت درخواست های بیشتر و تأییدیه های بیشتر خواهیم بود. او در این باره نوشت: کمیسیون بورس آمریکا از جنبه قانون گذاری، نگاه خوبی به قراردادهای آتی بیت رابطه اهرم با بیت کوین کوین CME داشت. اگر نسبت به محصولات اهرم دار و معکوس (موقعیت های شورت) در دیگر بازارها دیدگاه خوبی دارند، دیگر دلیلی وجود ندارد که در این بازار [آمریکا] خبری از آنها نباشد.

همزمان با انتشار این اخبار، قیمت بیت کوین با ثبت کاهشی محسوس، به زیر 60,000 دلار رسید.