ویژگی‌های الگوی Gartley

الگوی باترفلای Butterfly

آشنایی با الگوهای هارمونیک: گارتلی، خرچنگ، خفاش و پروانه

روزی روزگاری، یک معامله‌گر باهوش دیوانه به نام Harold McKinley Gartley وجود داشت.

او یک شرکت خدمات مشاوره بازار سهام در اواسط دهه 1930 با تعداد زیادی مشتری داشت. این سرویس یکی از اولین‌هایی بود که روش‌های علمی و آماری را برای تجزیه و تحلیل رفتار بازار سهام مورد استفاده قرار داد.

بر اساس گفته‌های آقای گارتلی، وی بالاخره توانسته بود که دو تا از بزرگترین مشکلات معامله‌گران را حل کند: چه بخرند و چه زمانی بخرند.

پس از مدت کوتاهی، معامله‌گران دریافتند که این الگوهای هارمونیک می‌توانند در بازارهای دیگر نیز مورد استفاده قرار گیرند. از آن موقع به بعد، کتاب‌های مختلف، نرم‌افزارهای معاملاتی و الگوهای دیگر (که در ادامه بحث خواهند شد) بر اساس الگوهای گارتلی بوجود آمده‌اند.

الگوی گارتلی یا "222"

الگوی گارتلی که به نام "222" نیز شناخته می‌شود، به این دلیل به این نام معروف شده که برای اولین بار در صفحه 222 کتاب H.M. Gartley به نام سودها در بازار سهام معرفی شد. الگوهای هارمونیک گارتلی، الگوهایی هستند که شامل الگوی ابتدایی ABCD (که قبلا در مورد آن بحث کردیم) می‌شوند اما قبل از آن یک سقف یا کف قابل توجه نیز وجود دارد.

این الگوها به طور معمول مواقعی تشکیل می‌شوند که حرکت اصلاحی روند کلی در حال روی دادن است و شبیه M (یا W برای الگوهای نزولی) به نظر می‌رسند. این الگوهای هارمونیک به معامله‌گران کمک می‌کنند تا نقاط ورود خوب را برای سوار شدن بر روند کلی پیدا کنند.

یک الگوی گارتلی زمانی شکل می‌گیرد که رفتار قیمت اخیرا در وضعیت صعودی (یا نزولی) در حال حرکت بوده اما شروع به نشان دادن نشانه‌های یک حرکت اصلاحی کرده است.

چیزی که باعث جذابیت الگوی گارتلی هنگام شکل‌گیری آن می‌شود نقاط برگشت آن است که در واقع سطح اصلاحی و سطح گسترشی فیبوناچی هستند. این موضوع نشانه قوی‌تری را مبنی بر احتمال برگشت واقعی جفت ارز ارایه می‌دهد.

کشف این الگوی هارمونیک می‌تواند سخت باشد و زمانی که بتوانید آن را پیدا کنید، با ظاهر شدن تمام آن ابزارهای فیبوناچی، می‌تواند گیج‌کننده باشد. کلید جلوگیری از تمام آن آشفتگی‌ها این است که کارها را به آرامی و بادقت انجام دهید.

در هر صورت، این الگو شامل یک الگوی ABCD نزولی یا صعودی می‌باشد اما قبل از آن یک نقطه ( X ) وجود دارد که دورتر از نقطه D (بالاتر یا پایین‌تر از آن) قرار گرفته است. الگوی گارتلی "کامل" دارای خصوصیات زیر است:

1. حرکت AB باید به اندازه .618 از اصلاح حرکت XA باشد.
2. حرکت BC باید به اندازه .382 یا .886 از اصلاح حرکت AB باشد.
3. اگر اصلاح حرکت BC برابر با .382 از حرکت AB باشد، آنگاه CD باید به اندازه 1.272 از حرکت BC باشد. به تبع آن اگر حرکت BC برابر با .886 از حرکت AB باشد، آنگاه CD باید به اندازه 1.618 از حرکت BC ادامه یابد.
4. حرکت CD باید به میزان .786 از اصلاح حرکت XA باشد.

جهش‌یافته‌های گارتلی: جانوران

با گذشت زمان، محبوبیت الگوی گارتلی افزایش یافت و مردم در نهایت گونه‌های مخصوص خودشان را ایجاد نمودند.

بنا به دلیلی عجیب و غریب، کاشفان این گونه‌ها تصمیم گرفتند که آنها را با نام جانوران نامگذاری کنند. بدون صحبت بیشتر، به الگوهای هارمونیک جانوران می‌پردازیم:

الگوی خرچنگ

در سال 2000، آقای اسکات کارنی ( Scott Carney ) که به الگوهای همساز قیمت اعتقادی راسخ داشت، الگوی "خرچنگ" را کشف نمود.

بنا به گفته وی، به دلیل بسیار دور بودن منطقه برگشت بالقوه (گاهی اوقات نقطه "برگشت بهتر قیمت" یا نقطه "از دست دادن تمام دارایی" نیز نامیده می‌شود) از حرکت XA ، این الگو در میان تمام الگوهای هارمونیک از همه دقیق‌تر است.

این الگو دارای نسبت پاداش به خطر بالایی است زیرا می‌توانید یک دستور حد ضرر بسیار محدود قرار دهید. الگوی خرچنگ "کامل" باید دارای شرایط زیر باشد:

1. حرکت AB باید به اندازه .382 یا .618 از اصلاح حرکت XA باشد.
2. حرکت BC می‌تواند به اندازه 382 یا .886 از اصلاح حرکت AB باشد.
3. اگر اصلاح حرکت BC برابر با .382 از حرکت AB باشد، آنگاه CD باید به اندازه 2.24 از حرکت BC باشد. به تبع آن اگر حرکت BC برابر با .886 از حرکت AB باشد، آنگاه CD باید به اندازه 3.618 از گسترش حرکت BC باشد.
4. CD باید 1.618 از گسترش حرکت XA باشد.

الگوی خفاش

در سال 2001، اسکات کارنی الگوی هارمونیک دیگری را بنا نهاد و اسم آنرا "خفاش" گذاشت. خفاش با تعریف .886 از اصلاح حرکت XA به عنوان منطقه برگشت بالقوه مشخص می‌شود. الگوی خفاش دارای خصوصیات زیر است:

1. حرکت AB باید به اندازه .382 یا .500 از اصلاح حرکت XA باشد.
2. حرکت BC می‌تواند به اندازه 382 یا .886 از اصلاح حرکت AB باشد.
3. اگر اصلاح حرکت BC برابر با .382 از حرکت AB باشد، آنگاه CD باید به اندازه 1.618 از حرکت BC باشد. به تبع آن اگر حرکت BC برابر با .886 از حرکت AB باشد، آنگاه CD باید به اندازه 2.618 از گسترش حرکت BC باشد.
4. CD باید .886 از گسترش حرکت XA باشد.

الگوی پروانه

و بالاخره الگوی پروانه را داریم. اگر بتوانید این الگو را کشف کنید، یقینا به خاطر به دست آوردن پیپ‌های بسیار زیاد از خوشحالی در پوست خود نخواهید گنجید!

این الگوی هارمونیک بوسیله برایس گیلمور ( Bryce Gilmore ) بوجود آمده و بوسیله .786 از اصلاح حرکت AB با توجه به حرکت XA مشخص می‌شود. الگوی پروانه دارای این ویژگی‌های خاص می‌باشد:

1. حرکت AB باید به اندازه .786 از اصلاح حرکت XA باشد.
2. حرکت BC می‌تواند به اندازه 382 یا .886 از اصلاح حرکت AB باشد.
3. اگر اصلاح حرکت BC برابر با .382 از حرکت AB باشد، آنگاه CD باید به اندازه 1.618 از حرکت BC باشد. به تبع آن اگر حرکت BC برابر با .886 از حرکت AB باشد، آنگاه CD باید به اندازه 2.618 از گسترش حرکت BC باشد.
4. CD باید به اندازه 1.27 یا 1.618 از گسترش حرکت XA باشد.

شما تنها سه قدم تا ورود به دنیای فارکس فاصله دارید ( برای ورود روی لینک های زیر کلیک کنید):

آشنایی کامل با الگوی هارمونیک گارتلی و نحوه معامله با آن

در میان معامله‌گران فعال در بورس، الگوی گارتلی یا Gartley یکی از شناخته شده‎ترین الگوهای هارمونیک (Harmonic) موجود است. هر چند که این الگو در سال ۱۹۳۵ برای اولین بار معرفی شد، اما استاندارد سازی‏های انجام گرفته در آن به سال ۱۹۹۹ میلادی باز می‎گردد.

الگوی هارمونیک گارتلی طرفداران زیادی در بین تکنیکالیست‎ها دارد چراکه این الگو شرایط بسیار دقیقی برای ارزیابی اعتبار الگو فراهم می‎کند و چنانچه به صورت اصولی از این الگو استفاده شود، نسبت پاداش به ریسک بالایی برای ورود به معامله را فراهم می‎کند. الگوهای هارمونیک مختلفی برای پیش بینی قیمت وجود دارند، با این وجود الگوی گارتلی یکی از قدیمی‎ترین الگوهای هارمونیک شناسایی شده است به همین دلیل تصمیم گرفتیم تا در این مقاله یک راهنمای کامل و جامع از الگوی هارمونیک گارتلی را به همراه نقاط ضعف و قوت این الگو برای شما بازگو کنیم، پس با ما همراه باشید.

فهرست عناوین مقاله:

الگوی هارمونیک گارتلی چیست؟

الگوی هارمونیک گارتلی همان طور که از نامش پیداست، یک الگوی نموداری ویژه است که در گروه الگوهای هارمونیک قرار می‎گیرد. این الگو هم نظیر دیگر الگوهای معاملاتی هارمونیک باید نسبت‎های خاصی از سطوح فیبوناچی را برآورده کند تا معتبر تلقی شود. شخصی به نام «گارتلی» در سال ۱۹۳۵ در کتابی تحت عنوان «سود در بازار سهام» الگوی هارمونیک گارتلی را معرفی کرد. در صفحه ۲۲۲ این کتاب، از الگوی هارمونیک گارتلی به عنوان یکی از بهترین فرصت‎های معاملاتی بازار یاد شده است و هم اکنون بعضی از معامله گران، الگوی گارتلی را با نام گارتلی ۲۲۲ یا الگوی ۲۲۲ می‎شناسند.

با توجه به اینکه الگوی هارمونیک گارتلی صعودی باشد یا نزولی، تصویری شبیه به حرف لاتین M یا W را روی نمودار به وجود می‎آورد بنابراین این الگو دارای ۵ نقطه در نمودار قیمت است که این نقاط با حروف لاتین D، C، B، A وX نشان داده می‎شوند.

قوانین الگوی هارمونیک گارتلی

از آنجایی که الگوی گارتلی از خانواده الگوهای هارمونیک است، هر نوسان قیمت باید تا سطح مشخصی از نسبت‎های فیبوناچی ادامه یابد. در ادامه به ساختار نمودار هارمونیک گارتلی اشاره می‎کنیم:

حرکت X-A : حرکت X-A می‎تواند نشانگر هر حرکت قیمتی روی نمودار باشد. در ایجاد الگوی هارمونیک گارتلی هیچ شرایط ویژه‎ای برای حرکت X-A وجود ندارد.

حرکت A-B : حرکت A-B باید در حدود ۶۱.۸% اندازه حرکت X-A باشد، به همین دلیل اگر حرکت X-A، صعودی باشد، بنابراین حرکت A-B باید تا محدوده ۶۱.۸% فیبوناچی بازگشتی نزول کند.

حرکت B-C: جهت حرکت B-C باید در خلاف جهت حرکت ویژگی‌های الگوی Gartley A-B باشد و در همین شرایط، حرکت B-C باید در محدوده ۳۸.۲% تا ۸۸.۶% فیبوناچی موج قبلی خود (A-B) خاتمه پیدا کند.

حرکت C-D: جهت حرکت C-D باید در خلاف جهت حرکت B-C باشد و حرکت C-D باید در محدوده ۱۲۷.۲% تا ۱۶۱.۸% فیبوناچی موج B-C ادامه پیدا کند.

حرکت A-D : آخرین قانون الگوی هارمونیک گارتلی این است که جهت حرکت A-D باید در سطح ۷۸.۶% فیبوناچی موج X-A خاتمه پیدا کند.

ویژگی‌های الگوی هارمونیک گارتلی

• اصلاح دقیق ۶۱٫۸ درصدی B برای موج X-A
• برآورد موج B-C بیشتر از ۱٫۶۱۸ نمی‎شود.
• معادل‌های الگوی A-B=C-D در این ساختار رایج هستند.
• اصلاح نقطه C باید بین محدوده ۰٫۳۸۲ تا ۰٫۸۸۶ باشد.

بر اساس تجربیات به دست آمده، اگر نموداری نسبت‌های فیبوناچی پایین‌تری از موارد گفته شده داشته باشد، دارای ساختار اصلاحی عمیق‌تری خواهد بود و نشان دهنده الگوی Bat است. هر چند انتساب‌های دقیق نسبت‌های فیبوناچی باعث می‌شود تا کمتر با این الگو مواجه شویم، اما باید توجه داشته باشید که این ویژگی‌های دقیق عامل تمایز میان الگوی هارمونیک گارتلی و Bat است. همان گونه که در اکثر الگوهای هارمونیک نسبت‌های خاص فیبوناچی برای تعیین هر ساختار قیمتی امری حیاتی است، الگوی هارمونیک گارتلی هم به ‌خوبی این موضوع را نشان می‌دهد تا جایی که گاهی این ساختار در فرآیند تکمیل شدن مشابه الگوی Bat عمل می‌کند.

نتیجه الگوی هارمونیک گارتلی

در واقع می‎توان گفت نتیجه الگوی هارمونیک گارتلی به این موضوع بستگی دارد که آیا این الگو به شکل صعودی تشکیل می‎شود یا به شکل نزولی.

الگوی هارمونیک گارتلی صعودی

در الگوی هارمونیک گارتلی صعودی، موج X-A به عنوان اولین حرکت، صعودی است و پس از آن حرکت A-B نزولی می‎شود. هم چنین B-C صعودی و C-D دوباره نزولی است.

در این صورت، انتظار آن را داریم که قیمت از نقطه D باز گردد. به عبارت دیگر نتیجه الگوی هارمونیک گارتلی صعودی، افزایش قیمت از نقطه D است.

آخرین هدف قیمتی الگوی هارمونیک گارتلی صعودی، سطح ۱۶۱.۸% فیبوناچی A-D است اما پیش از رسیدن قیمت به آخرین هدف، نمودار از سه هدف قیمتی که در ادامه به آن اشاره می‎کنیم، عبور می‎کند.

هدف چهارم: نقطه E (161.8% A-D)

این چهار سطح در نمودار به عنوان حداقل اهداف قیمتی محسوب می‎شوند. بدان معنی که با رسیدن قیمت به نقطه E، روند صعودی خاتمه پیدا نمی‎کند و شما همیشه این امکان را دارید که به منظور همراهی بیشتر با روند، قوانین اضافه را مورد استفاده قرار دهید یا از استاپ لاس دنبال کننده بهره بگیرید.

برای مطالعه بیشتر مقاله بررسی جامع الگوهای قیمتی در تحلیل تکنیکال را ازدست ندهید.

الگوی هارمونیک گارتلی نزولی

الگوی هارمونیک گارتلی نزولی، کاملاً به الگوی هارمونیک گارتلی صعودی شباهت دارد با این تفاوت که همه چیز در آن واژگون می‎شود. در الگوی هارمونیک گارتلی نزولی، X-A به عنوان اولین حرکت، نزولی است و سپس A-B صعودی، B-C نزولی و C-D صعودی می‎شود. در الگوی گارتلی نزولی، قیمت از نقطه D کاهش پیدا می‎کند. قیمت هدف در این الگو مانند گارتلی صعودی است به این معنی که قیمت به اندازه ۱۶۱.۸% فیبوناچی حرکت A-D کاهش پیدا می‎کند.

هدف چهارم: نقطه E (161.8% A-D)

در واقع، رسیدن قیمت به نقطه E دلیل بر اتمام روند نزولی نیست و شما این امکان را دارید که با استفاده از قوانین دیگر مانند پرایس اکشن و استاپ لاس دنبال کننده با روند همراه باشید.

استراتژی معاملاتی الگوی هارمونیک گارتلی

اکنون که تا حدودی با قوانین شناسایی الگوی هارمونیک گارتلی آشنا شدید به آسانی می‎توانید براساس این الگوی نموداری معاملات خود را انجام دهید. در ادامه این مطلب نقطه مناسب ورود به معامله، حد زیان و حد سود را برای شما توضیح خواهیم داد:

نقطه ورود براساس نمودار هارمونیک گارتلی

برای ورود به یک معامله با استفاده از الگوی هارمونیک گارتلی، قبل از هر چیز، باید الگو را شناسایی کنید و سپس اعتبار آن را مورد تأیید قرار دهید. به منظور رسم الگوی گارتلی روی نمودار، باید چهار حرکت قیمت را روی نمودار مشخص کنید و مطمئن شوید که هر موج قیمت در سطح فیبوناچی خود قرار گرفته باشند. بهتر است که حرکت‎های قیمت را با حروف X، A، B، C ،D مشخص کنید، زیرا با این کار می‎توانید درک خوبی از اندازه کلی الگو داشته باشید. اگر الگوی هارمونیک گارتلی صعودی روی نمودار ظاهر شده است، بنابراین زمانی است که شما می‎توانید وارد یک معامله خرید شوید به شرطی که شرایط زیر برآورده شده باشند:

• موج C-D در محدوده ۱۲۷.۲% تا ۱۶۱.۸% از موج B-C حمایت کند.
• قیمت در محدوده‎های فیبوناچی مربوطه صعود کند.

به طور معمول شما زمانی می‎توانید در نمودار هارمونیک گارتلی نزولی وارد موقعیت فروش شوید که شرایط فوق به صورت واژگون برآورده شده باشند.

حد ضرر در الگوی هارمونیک گارتلی

صرف نظر از اینکه سیگنال ورود شما خرید یا فروش باشد تعیین حد ضرر، در معاملات همیشه لازم است به عبارت دیگر، با این کار خود را از هر حرکت سریع و پیش بینی نشده قیمتی محافظت می‎کنید. اگر بر اساس نمودار هارمونیک گارتلی صعودی وارد یک معامله خرید شده باشید، حد زیان شما دقیقاً در زیر نقطه D قرار خواهد داشت. هم چنین اگر بر اساس نمودار هارمونیک گارتلی نزولی وارد موقعیت فروش شده باشید، حد زیان شما بالاتر از نقطه D قرار خواهد گرفت.

حد سود در الگوی هارمونیک گارتلی

وقتی شما یک موقعیت معاملاتی را باز می‎کنید در واقع مقدار حد زیان را تعیین می‎کنید و انتظار دارید که قیمت در جهت مورد دلخواه شما حرکت کند. اما باید بدانید که اگر قیمت مطابق با پیش بینی شما حرکت کند تا چه مدت باید معامله را باز نگه دارید.

بر اساس یک روش معاملاتی در الگوی هارمونیک گارتلی می‎توانیم پس از اینکه قیمت بعد از نقطه D شروع به حرکت کرد، وارد معامله شویم. همان طور که قبلاً اشاره شد اهداف قیمتی عبارتند از:

هدف چهارم: نقطه E (161.8% A-D)

بعد از اینکه نمودار به یک هدف قیمتی مشخص رسید، بخشی از موقعیت معاملاتی را می‎بندیم و چنانچه شاهد علائم ادامه روند بودیم، اجازه می‎دهیم تا بخش باز معامله به حرکت خود ادامه دهد. این روند را دنبال می‎کنیم تا در هدف قیمتی آخر، کل معامله بسته شود. شما می‎توانید برای ارزیابی قدرت روند از تکنیک‎های حمایت و مقاومت، کانال‎ها و الگوهای شمعی و خطوط روند استفاده کرده و نقطه نهایی خروج را انتخاب کنید. به طور کلی چنانچه علائمی مبنی بر تغییر روند را مشاهده نمی‎کنید بهتر است تا جای امکان معامله خود را حفظ کنید.

نکات مهم در خصوص الگوی هارمونیک گارتلی

یکی از نکات بسیار مهم در ارتباط با الگوهای هارمونیک از جمله الگوی هارمونیک گارتلی این است که معمولاً هنگامی می‌توانید این الگوها را مورد استفاده قرار دهید که تمامی نقاط XABC به طور کامل تشکیل شده باشند و شما تنها منتظر تشکیل آخرین یال الگو یعنی ضلع CD باشید. قبل از تشکیل پیوت C و آغاز چرخش بازار در این نقطه، نمی‌توان پیشاپیش از روش ذکر شده برای دستیابی به نقطه D استفاده کرد. نکته مهم دیگری که متأسفانه در نزد معامله گران کم تجربه به اشتباهی رایج تبدیل شده است، این است که الگوی هارمونیک گارتلی تنها می‌تواند به عنوان یک روش برای صدور سیگنال ورود به بازار در نقطهD استفاده شود و به کارگیری این الگوی هارمونیک به عنوان سیگنال ورود به بازار در نقطه C به طور کلی غیرمجاز و نادرست تلقی می‎شود؛ به عنوان مثال بسیار دیده می‌شود که معامله گران تازه کار در هنگام مواجهه با آرایشی شبیه به نمودار هارمونیک گارتلی نزولی، در مجاورت نقطه C اقدام به خرید می‎کنند و انتظار دارند قیمت تا نقطه D یعنی تارگت الگوی گارتلی، بالا برود. این طرز استفاده از الگوی گارتلی کاملاً اشتباه است و الگوی هارمونیک گارتلی نزولی همان طور که از نامش پیدا است، یک الگوی نزولی است که تنها می‌تواند به عنوان سیگنال فروش مورد استفاده قرار گیرد و استناد به آن و استفاده از آن به عنوان مجوز خرید به طور کلی اشتباه است. به همین ترتیب الگوی گارتلی صعودی تنها به عنوان سیگنال خرید در نقطهD قابل استفاده است و امکان استفاده از آن برای فروش در نقطهC وجود ندارد.

یکی دیگر از نکات مهم در خصوص الگوی هارمونیک گارتلی این است که این الگو قادر است در هر دو حالت صعودی و نزولی مورد استفاده قرار گیرد. البته برای معامله‌گران ایرانی که در بورس یک ‌طرفه ایران فعالیت می‌کنند به ویژگی‌های الگوی Gartley طور طبیعی کاربرد اصلی این الگو به عنوان سیگنال ورود به بازار در حالت صعودی تلقی می‎شود. اما در یک بازار بورس دوطرفه این امکان وجود دارد که از الگوی نزولی گارتلی نیز در روند نزولی برای تولید سیگنال فروش استفاده شود.

سخن پایانی

الگوی هارمونیک گارتلی، همان طور که از نام آن مشخص است، یک الگوی هارمونیک (Harmonic) است که غالباً در تحلیل تکنیکال بازارهای مالی نظیر بورس و فارکس کاربرد بسیار زیادی دارد.

هم چنین الگوی هارمونیک ویژگی‌های الگوی Gartley گارتلی را می‎توان یک الگوی نموداری هارمونیک بر اساس اعداد و نسبت‌های فیبوناچی دانست که به معامله‌گر کمک می‌کند نقاط صعودی و نزولی پیش رو را شناسایی کنند.

شخصی به نام «اچ. ام. گارتلی» در سال ۱۹۳۲ در کتاب خود تحت عنوان «سود در بازارهای سرمایه» شالوده‌ الگوهای نموداری هارمونیک را شرح داد.

الگوهای هارمونیک چیست و چگونه از آنها برای ترید استفاده کنیم؟

الگوهای هارمونیک یکی از پیچیده‌ترین ابزارهای معاملاتی هستند؛ زیرا، برای ترسیم آنها روی نمودار، باید دانش زیادی داشته باشید و مهم‌تر از همه درست از آنها استفاده کنید. در این مطلب قصد داریم به انواع الگوهای هارمونیک و نحوه استفاده مؤثر از آنها در ترید، اشاره کنیم. همراه ما باشید.

الگوهای هارمونیک چیست؟

الگوهای هارمونیک نوعی الگوی نمودار مانند "سر و شانه" (Head and shoulders) یا "دو قله" (Double top) هستند، اما بر اساس ابزارهای فیبوناچی (بازگشت و گسترش) ایجاد شده و ساختار هندسی دارند. از این الگوها برای سیگنال‌دهی یک روند معکوس در پولبک، استفاده می‌شود.
این الگوها، یکی از بهترین ابزارها برای داشتن معاملات دقیق و پرسود هستند؛ زیرا روی سطوح فیبوناچی خاصی ساخته شده‌اند. چندین الگوی هارمونیک وجود دارد که هر کدام شکل و شمایل خاصی دارند. به طور معمول، الگوهای هارمونیک دارای پنج نقطه عطف و چهار لگ (leg) هستند.

معرفی انواع الگوهای هارمونیک

هریک از الگوهای هارمونیکی که در ادامه اشاره می‌کنیم، می‌توانند دارای الگوی نزولی یا صعودی باشند. برخی از الگوها هم بسیار شبیه به هم هستند. به همین دلیل است که، آگاهی از تفاوت آنها اهمیت زیادی دارد.
همان‌طور که پیش از این گفتیم، الگوها بر اساس سطوح فیبوناچی شامل 0.786، 0.886، 1.13 و 1.27 شکل می‌گیرند. این اعداد از نسبت‌های 0.618 و 1.618 به دست می‌آیند. دیگر اعدادی که در هریک از الگوها احتمالاً مشاهده خواهید کرد، عبارت هستند از: 0.382، 0.50، 0.707، 1.41، 2.0، 2.24، 2.618، 3.14، و 3.618؛ از این اعداد دقیق برای تعیین نقاط تغییرات قیمت استفاده می‌شود.

الگوی ABCD

اساس همه الگوهای هارمونیک، الگوی ABCD است. خطوط AB و CD را leg می نامند که، اندازه مشابهی دارند و BC یک اصلاح قیمت است. انواع مختلفی از الگوهای ABCD وجود دارد:

• در نسخه کلاسیک، نقطه C در 61.8٪ -78.6٪ از خط AB است. نقطه D در فیبوناچی اکستنشن 127.2%-161.8% خط BC است. با اعمال 61.8 درصدی، به پیش‌بینی 161.8 درصدی BC منجر می‌شود. اصلاح قیمت 78.6 درصدی در نقطه C معمولاً منجر به پیش‌بینی 127.2 درصدی می‌شود.
• در الگوی AB=CD، طول لگ یا ساقها، یکسان است.
• نوع سوم، الگوی اکستنشن ABCD است. در این الگو، لگ CD، 127.2 -8 درصدی اکستنشن خط AB است. در این شرایط، خط CD می‌تواند بسیار طولانی‌تر از خط AB باشد؛ (حداقل دو برابر).

در صورتی که قصد دارید، از این الگو برای ترید استفاده کنید؛ جهت ثبت سفارش Take Profit از قوانین زیر استفاده کنید:

• Take Profit را می‌توان در 38.2یا 61.8 درصدی اصلاح از AD قرار داد.
• TPمی‌تواند در نقطه A باشد.

الگوی گارتلی (Gartley)

در الگوی اصلی گارتلی خبری از سطوح فیبو نیست و این سطوح توسط اسکات کارنی (Scott Carney) و لری پسونتو (Larry Pesavento) معرفی شده‌اند. برای شناسایی این الگو در نمودار قیمت، به دنبال حرکتی باشید که شبیه به حرف M (صعودی-خرید) یا W (نزولی-فروش) است.

الگوی Gartley شبیه به همان الگوی ABCD است با این تفاوت که، از 5 حرف تشکیل شده است؛ X حرف پنجم این الگو است. خط XA باید طولانی‌ترین خط در این الگو باشد.

• در شرایط بحرانی، نقطه B باید در 61.8 درصدی اصلاح خط XA قرار بگیرد.
• نقطه C باید در 38.2 -88.6 درصدی اصلاح خط AB باشد.
• نقطه D در امتداد 127.2 -161.8 درصدی خط ABیا 78.6 درصدی اصلاح خط XA است.

برای تعیین سطوح Take Profit، به 61.8 درصد از خط CD نگاه کنید. با در نظر گرفتن طول خط XA، سطح دیگر TP را میتوان در نقطه D شناسایی کرد.

الگوی خرچنگ (Crab)

خرچنگ یک الگوی هارمونیک و بر اساس الگوی گارتلی است. این الگو دارای چند ویژگی است که آن را از دیگر انواع الگوهای هارمونیک، متمایز می‌کند؛ خطوط XA و CD طولانی هستند، نقطه D دورتر و بالاتر از نقطه X قرار دارد.

پارامترهای الگوی خرچنگ عبارت هستند از:

• نقطه B در 38.2-61.8 درصدی اصلاح خط XA قرار دارد.
• نقطه C باید در 38.2 -88.6 درصدی اصلاح خط AB باشد.
• نقطه D در امتداد 224 -316 درصدی خط ABیا 161.8 درصدی اکستنشن خط XAقرار دارد.
• موقعیت نقطه D قدرت سیگنال را مشخص می‌کند؛ اگر نزدیک به اکستنشن 161.8 درصدی X باشد، سیگنال الگو قوی‌تر است.

در این الگو، Take Profit باید از قبل و در سطح 61.8 یا 127.2 درصدی از ساق CD تعیین شود.

الگوی خفاش (Bat)

الگوی هارمونیک خفاش یکی دیگر از انواع الگوی گارتلی است با این تفاوت که، نسبت‌های فیبوناچی مکان نقاط اصلی را تعیین می‌کنند.

پارامترهای الگوی خفاش عبارت هستند از:

• نقطه B باید در 38.2-50 درصدی اصلاح خط XA قرار گیرد.
• نقطه C باید در 38.2 -88.6 درصدی اصلاح خط AB باشد.
• نقطه D در امتداد 161.8 -261.8 درصدی خط ABیا 88.6 درصدی اصلاح خط XA است.

سفارشات Take Profit را می‌توان در 61.8 یا 127.2 از خط CD تنظیم کرد. همچنین، TP می‌تواند در پروجکشن (تصویر) خط XA از نقطه Dt قرار گرفته باشد.

الگوی پروانه (Butterfly)

برایس گیلمور و لری پسونتو الگوی پروانه را کشف کردند که در تغییرات قابل توجه خیلی زیاد یا کم، شکل می‌گیرد.

مهم‌ترین ویژگی‌های الگوی هارمونیک Butterfly عبارت است از:

• خط CD باید فراتر از خط XAتوسعه یابد.
• نقطه B باید در 78.6 درصدی اصلاح خط XA باشد.
• نقطه C در 38.2 -88.6 درصدی اصلاح خط AB است.
• نقطه D در امتداد 161.8 -261.8 درصدی خط ABیا 127.2 - 161.8 درصدی اکستنشن لگ XA قرار دارد.
• تفاوت اصلی این الگو با الگوی گارتلی این است که، نقطه D در خط اصلاحی XA نیست، بلکه در اکستنشن آن است.

سطوح Take Profit پروانه را می‌توان در 61.8یا 127.2 درصدی از خط CD قرار داد و نقاط B و A را می‌توان به عنوان سطوح هدف انتخاب کرد.

الگوی کوسه (Shark)

الگوی کوسه توسط اسکات کارنی (Scott Carney) معرفی شد و با علائم 0، X، A، B، C مشخص می‌شود. در تمام الگوهای ذکر شده تا به اینجا، قله دوم در فرم صعودی پایین‌تر از اولی است، در حالی که دره دوم در الگوی نزولی بالاتر است. برای شناسایی و ایجاد این الگو باید از نظریه امواج الیوت و فیبوناچی استفاده کنید.

ویژگی‌های الگوی هارمونیک کوسه عبارت است از:

• نقطه A را می‌توان در هر مکانی قرار داد.
• نقطه B باید در امتداد 113-161.8 درصدی اکستنشن خط XA باشد.
• نقطه C در 113 درصد اکستنشن 0X و 161.8-224 درصد اکستنشن خط AB قرار دارد.

هنگام استفاده از الگوی کوسه، سفارشات Take Profit را در 50 -61.8 درصدی لگ BC تظنیم کنید. Stop Loss را هم می‌توانید در نقطه C شناسایی کنید.

الگوی سه حرکته (Three Drives)

این الگو شبیه به دیگر الگوهای هارمونیک نیست و از 5 لگ تشکیل شده است.

ویژگی‌های این الگو عبارت هستند از:

• نقطه A باید در 61.8 درصد اصلاح حرکت 1 قرار گیرد.
• نقطه B را می‌توان در 61.8 درصد اصلاح حرکت 2 شناسایی کرد.
• حرکت 2 در امتداد 127.2 -161.8 درصدی از نقطه A است.
• حرکت 3 در امتداد 127.2-161.8 درصدی نقطه B قرار دارد.
• اصلاحات A و B و حرکتهای 2 و 3 باید برابر باشند.

سطح Take Profit در 127.2 -161.8 درصدی اکستنشن نقطه B قرار می‌گیرد.

الگوی سایفر (Cypher)

این الگو مانند سایر الگوهای معاملاتی هارمونیک از چهار لگ و پنج نقطه تشکیل شده است. برای رسم این الگو، باید لگ ایمپالس به نام XA و به دنبال آن لگ اصلاحی AB را رسم کنید. AB حداقل باید به 38.2-61.8 درصدی اصلاح فیبوناچی خط XA برسد.

الگوی 5-0

الگوی 5-0 که توسط اسکات کارنی شناسایی شد، یک الگوی هارمونیک معمولی است که از پنج لگ تشکیل شده است.

ویژگی‌های اصلی الگوی 5-0 عبارت هستند از:

• AB در 113 - 161.8 درصدی اکستنشن XA است.
• BC را می‌توان در امتداد 161.8-224 درصد خط AB شناسایی کرد.
• خط CD در 50 درصدی اصلاح خط BC قرار دارد.

مزایا و معایب الگوهای هارمونیک چیست؟

1. الگوهای هارمونیک اگر به درستی تشخیص داده شوند، سیگنال قابل اعتمادی خواهد بود.
2. اگر یادگیری الگوهای هارمونیک را با موفقیت پشت سر بگذارید، استفاده از دیگر بازارهای تحلیل تکنیکال، کار دشواری نخواهد بود.
3. اگر تازه‌کار هستید، شناسایی این الگوها در نمودارهای قیمت کار پیچیده‌ای خواهد بود.
4. رسم الگوهای هارمونیک، تعیین سطوح فیبو و رسم آنها، به زمان زیادی نیاز دارد.

مهم‌ترین نکاتی که هنگام استفاده از الگوهای هارمونیک باید بدانید

همان‌طور که گفته شد، یادگیری الگوهای هارمونیک و شناسایی آنها، تقریباً کار دشواری است. برای جلوگیری از ضرر، اگر قصد استفاده از این الگوها را دارید، موارد زیر را در نظر داشته باشید:

1. برای شروع یک الگو ساده انتخاب کنید و تمام ویژگی‌های آن را یاد بگیرید.
2. از ابزار فیبوناچی برای رسم الگوهای هارمونیک استفاده کنید.
3. قبل از همه، نقاط Take Profit و Stop Loss را مشخص کنید.
4. فقط پس از تشکیل الگوی هارمونیک، معاملات را باز کنید.

نحوه ترسیم الگوهای هارمونیک

برای شناسایی و ترسیم الگوی هارمونیک، به ابزارهای استانداردی نیاز دارید که در هر پلتفرم معاملاتی، از جمله متاتریدر 4، قابل استفاده ویژگی‌های الگوی Gartley باشند.

1. با بررسی نمودار قیمت، الگو را با چشمان خود و بدون ابزار، شناسایی کنید. همان‌طور که در این مطلب گفته شد، بیشتر الگوهای هارمونیک دارای 4 لگ و 5 نقطه هستند.
2. سطوح فیبوناچی را در نمودار قیمت مشخص کنید.
3. پس از آن، می‌توانید از یک اندیکاتور ZigZag برای ترسیم خطوط الگو استفاده کنید یا از خطوط ترند برای برجسته کردن بخش‌هایی از الگو استفاده کنید.

نتیجه‌گیری

الگوهای هارمونیک یکی بهترین ابزارهای تحلیل هستند که اگر به درستی شناسایی شوند، دقیق‌ترین سیگنال‌های خرید و فروش را در اختیار شما قرار می‌دهند. استفاده از این الگوها برای افراد مبتدی، توصیه نمی‌شود. در صورتی که، زمان کافی برای یادگیری و شناسایی این الگوها دارید، حتماً از آنها استفاده کنید.

سوالات متداول

آیا استفاده از الگوهای هارمونیک مفید است؟

سیگنال‌هایی که در اثر شناسایی صحیح الگوهای هارمونیک ایجاد می‌شوند، بسیار دقیق هستند؛ بنابراین، اگر در شناسایی و ترسیم آنها مهارت کافی دارید، قطعاً بهترین معاملات را در زمان درست انجام خواهید داد.

بهترین الگوی هارمونیک چیست؟

در میان انواع الگوهای هارمونیک، هیچ بهترینی وجود ندارد. با این وجود چون الگوی ABCD، الگوی پایه است؛ بهتر است با این الگو شروع کنید.

این مقاله به کوشش نگار پورجواد و دیگر اعضای تیم نظارت تولید شده است. تک‌تک ما امیدواریم که با تلاش خود، تاثیری هر چند کوچک در بهبود کیفیت وب فارسی داشته باشیم.

الگوی هارمونیک در فارکس 8 الگوی هارمونیک اصلی که باید بدانید

الگوی هارمونیک یا همان چارت پترن یکی از انواع استراتژی های ترید در تحلیل تکنیکال است که به تریدرها کمک می کند تا جهت بازار را طبق الگوهایی که در چارت شکل گرفته است پیش بینی کنند، در واقع برخی از تریدرها معتقدند قیمت در بازار مدام الگوهایی ایجاد می کند و این الگوها انواع مختلفی دارند که با نسبت فیبوناچی قابل تشخیص و اندازه گیری هستند و میتوان نقاط برگشت قیمت و تغییر روند را پیش بینی کرد.

الگوی باترفلای Butterfly

الگوی هارمونیک باترفلای تشکیل شده از چهار نسبت فیبوناچی موج های مختلف می باشد ، که پس از ورود برای آن میتوان دو هدف قیمتی در نظر گرفت.

الگوی باترفلای Butterfly

نسبت های فیبوناچی

فواصل قرارگیری نقاط در الگوی باترفلای به شرح زیر می باشد.

• نقطه B در ناحیه ی 0.786 درصد فاصله XA بازگشت دارد.
• نقطه C بین 0.382 تا 0.886 درصد فاصله AB بازگشت دارد.
• نقطه D بین 1.618 تا 2.618 درصد فاصله خارجی BC قرار دارد.
• نقطه D تا حدود 1.272 تا 1.618 درصد فاصله خارجی XA قرار دارد.

اهداف قیمت:

• هدف اول 0.382 درصد فاصله CD می باشد.
• هدف دوم 0.618 درصد فاصله CD می باشد.

الگوی گارتلی Gartley

الگوی هارمونیک گارتلی تشکیل شده از چهار نسبت فیبوناچی موج های مختلف می باشد. که پس از ورود برای آن میتوان دو هدف قیمتی در نظر گرفت.

الگوی گارتلی Gartley

نسبت های فیبوناچی

فواصل قرارگیری نقاط در الگوی هارمونیک گارتلی به شرح زیر می باشد.

• نقطه B بین 0.618 درصد فاصله XA بازگشت دارد.
• نقطه C بین 0.382 تا 0.886 درصد فاصله AB بازگشت دارد.
• نقطه D بین 1.272 تا 1.618 درصد فاصله خارجی BC قرار دارد.
• نقطه D تا حدود 0.786 درصد فاصله XA بازگشت دارد.

اهداف قیمت:

• هدف اول 0.382 درصد فاصله CD می باشد.
• هدف دوم 0.618 درصد فاصله CD می باشد.

الگوی بت Bat (الگوی خفاش)

الگوی هارمونیک بت تشکیل شده از چهار نسبت فیبوناچی موج های مختلف می باشد که پس از ورود برای آن میتوان دو هدف قیمتی در نظر گرفت.

الگوی بت Bat (الگوی خفاش)

نسبت های فیبوناچی

فواصل قرارگیری نقاط در الگوی هارمونیک بت به شرح زیر می باشد.

• نقطه B بین 0.382تا 0.5 درصد فاصله XA بازگشت دارد.
• نقطه C بین 0.382تا 0.886 درصد فاصله AB بازگشت دارد.
• نقطه D بین 1.618 تا 2.618 درصد فاصله خارجی BC قرار دارد.
• نقطه D تا حدود 0.886 درصد فاصله XA بازگشت دارد.

اهداف قیمت:

• هدف اول 0.382 درصد فاصله CD می باشد.
• هدف دوم 0.618 درصد فاصله CD می باشد.

الگوی بت Bat (الگوی خفاش)

الگوی هارمونیک Alt bat تشکیل شده از چهار نسبت فیبوناچی موج های مختلف می باشد. که پس از ورود برای آن میتوان دو هدف قیمتی در نظر گرفت.

الگوی Alt bat

نسبت های فیبوناچی

فواصل قرارگیری نقاط در الگوی هارمونیک Alt bat به شرح زیر می باشد.

• نقطه B بین 0.382 تا 0.5 درصد فاصله XA بازگشت دارد.
• نقطه C بین 0.382 تا 0.886 درصد فاصله AB بازگشت دارد.
• نقطه D بین 2 تا 3.618 درصد فاصله خارجی BC قرار دارد.
• نقطه D تا حدود 1.13 درصد فاصله XA بازگشت دارد.

اهداف قیمت:

• هدف اول 0.382 درصد فاصله CD می باشد.
• هدف دوم 0.618 درصد فاصله CD می باشد.

الگوی کرب Crab

الگوی هارمونیک کرب تشکیل شده از چهار نسبت فیبوناچی موج های مختلف می باشد. که پس از ورود برای آن میتوان دو هدف قیمتی در نظر گرفت.

الگوی کرب Crab

نسبت های فیبوناچی

فواصل قرارگیری نقاط در الگوی کرب به شرح زیر می باشد.

• نقطه B در ناحیه ی 0.382 تا 0.618 درصد فاصله XA بازگشت دارد.
• نقطه C بین 0.382 تا 0.886 درصد فاصله AB بازگشت دارد.
• نقطه D بین 2.618 تا 3.618 درصد فاصله خارجی BC قرار دارد.
• نقطه D تا حدود 1.618 درصد فاصله خارجی XA قرار دارد.

اهداف قیمت:

• هدف اول 0.382 درصد فاصله CD می باشد.
• هدف دوم 0.618 درصد فاصله CD می باشد.

الگوی دیپ کرب Deep Crab

الگوی هارمونیک دیپ کرب تشکیل شده از چهار نسبت فیبوناچی موج های مختلف می باشد. که پس از ورود برای آن میتوان دو هدف قیمتی در نظر گرفت.

الگوی دیپ کرب Deep Crab

نسبت های فیبوناچی

فواصل قرارگیری نقاط در الگوی دیپ کرب به شرح زیر می باشد.

• نقطه B در ناحیه ی 0.886 درصد فاصله XA بازگشت دارد.
• نقطه C بین 0.382 تا 0.886 درصد فاصله AB بازگشت دارد.
• نقطه D بین 2 تا 3.618 درصد فاصله خارجی BC قرار دارد.
• نقطه D تا حدود 1.618 درصد فاصله خارجی XA قرار دارد.

اهداف قیمت:

• هدف اول 0.382 درصد فاصله CD می باشد.
• هدف دوم 0.618 درصد فاصله CD می باشد.

الگوی شارک Shark

الگوی هارمونیک شارک تشکیل شده از دو حالت مختلف می باشد، که پس از ورود برای آن میتوان دو هدف قیمتی در نظر گرفت. نسبت های فیبوناچی

فواصل قرارگیری نقاط در الگوی هارمونیک شارک به شرح زیر می باشد.

الگوی شارک Shark

حالت اول

• نقطه C بین 1.13 تا 1.618 درصد فاصله خارجی XA قرار دارد.
• نقطه D در ناحیه ی 1.618 تا 2.24 درصد فاصله خارجی BC قرار دارد.
• نقطه D تا حدود 1.13 درصد فاصله خارجی XA قرار دارد.

حالت دوم:

• نقطه C بین 1.13 تا 1.618 درصد فاصله خارجی XA قرار دارد.
• نقطه D تا حدود 0.886 درصد فاصله XA بازگشت دارد.

اهداف قیمت:

اهداف قیمتی در الگوی شارک به شرح زیر می باشد

• هدف اول 0.382 درصد فاصله CD می باشد.
• هدف دوم 0.618 درصد فاصله CD می باشد.

الگوی سایفر sypher

الگوی هارمونیک سایفر تشکیل شده از سه نسبت فیبوناچی موج های مختلف می باشد، که پس از ورود برای آن میتوان دو هدف قیمتی در نظر گرفت.

الگوی سایفر sypher

آموزش الگوهای هارمونیک در تحلیل تکنیکال

الگوهای هارمونیک (XABCD) با نام الگو‌های تکرار شونده هم شناخته می‌شوند. این الگوها بر اساس نظریه دانشمند معروف ایتالیایی به نام لئوناردو فیبوناچی، شکل گرفته‌اند. نظریه معروف فیبوناچی همان اعداد طلایی است که به نام خود فیبوناچی نام‌گذاری شده است. تحلیل تکنیکال نیز با اعداد (نوسانات قیمتی) و الگوهای تکرارشونده سر و کار دارد و تحلیل‌گران با شناسایی این الگو‌ها و بررسی نوسانات قیمتی، موقعیت‌های مناسبی را برای ورود به بازار بورس شناسایی می‌کنند. جالب است بدانید که استفاده از الگوی فیبوناچی یا همان الگو‌ی هارمونیک XABCD در تحلیل تکنیکال، یکی از روش‌های مرسوم و پرطرفدار در میان تحلیل‌گران است. تلفیق این الگو با روندهای قیمتی، فیبوناچی تریدینگ را پایه‌گذاری کرده است. با این دستاورد، پیش‌بینی نقاط بازگشتی نمودارهای قیمتی (PRZ) به راحتی امکان‌پذیر است. در این مقاله ابتدا به معرفی اجمالی الگوی فیبوناچی می‌پردازیم و سپس با الگوهای کاربردی معاملاتی آن به صورت مختصر آشنا خواهیم شد.

در ادامه، عناوین زیر را بررسی خواهیم کرد:

آشنایی با الگوی فیبوناچی

مبنای الگوهای هارمونیک، دنباله اعداد فیبوناچی است که قاعده کلی آن برابری هر عدد با جمع جبری دو عدد قبل از خود است. برای مثال:

با بررسی روند این دنباله، نسبت‌هایی به دست می‌آید که همان نسبت‌های اعداد طلایی یا فیبوناچی نامیده می‌شوند. به عنوان مثال در این دنباله حاصل تقسیم هر عدد بر عدد ماقبل از خود به سمت عدد ۱.۶۱۸ میل می‌کند که در واقع هر عدد نسبت به عدد ماقبل خود ۰.۶۱۸ افزایش یافته است و از تقسیم هر عدد به دومین عدد قبل از خود نسبت دیگری به دست می‌آید. اهم نسبت‌های به دست آمده عبارتند از: ۰.۲۳۶ ، ۰.۳۸۲ ، ۰.۵ ، ۰.۶۱۸ که نسبت ۰.۶۱۸ به عنوان نسبت طلایی فیبوناچی شناخته می‌شود. البته عدد ۰.۵ را می‌توان حاصل تئوری معروف «داو» دانست که در این الگو نیز وارد شده است.

نسبت‌های فوق به مبنای ریاضی و کاربردی در عرصه‌های گوناگون تبدیل شده است که یکی از کاربردهای رایج آن، استفاده از این نسبت‌ها برای اعتبار بخشیدن به خطوط حمایت و مقاومت در نمودار روند قیمتی سهم است؛ به طوری که در یک روند نزولی، خطوط حمایتی منطبق با نسبت های ۰.۲۳۶ ، ۰.۳۸۲ ، ۰.۵ و خصوصا ۰.۶۱۸ به عنوان خطوط حمایتی محتمل‌تر و در روندهای صعودی سطوح مقاومتی منطبق با نسبت‌های مذکور در قالب خطوط مقاومتی معتبرتر محسوب می‌شوند. با تعیین خطوط روند فرضی که نسبت‌های فیبوناچی در آن‌ها صادق است، می‌توان نسبت به پیش بینی نقاط پیوت ماژور و پیوت مینور (نقاط شکست و اصلاح روند) و همچنین سایر تحلیل‌های درخور اقدام و سطوح حمایتی و مقاومتی را برای روندهای آتی پیش بینی کرد یا اعتبار تحلیل و پیش‌بینی‌های دیگر را مورد ارزیابی قرار داد.

الگوهای هارمونیک (فیبوناچی) معمولا پس از یک افزایش یا کاهش بزرگ به وجود می‌آید و دارای انواع مختلفی است که در ادامه به آن‌ها اشاره خواهیم کرد.

انواع الگوی فیبوناچی

البته قبل از هر چیز در ابتدا به معرفی الگویی پایه که الگوی مادر نیز نامیده می‌شود می‌پردازیم. این الگو به عنوان الگوی AB=CD نام دارد و در دو حالت در نظر گرفته می‌شوند:

۱/ الگوی Bullish AB=CD

این الگو همان الگوی گاوی یا صعودی است و در آن کف‌های قیمتی در محدوده ۰.۳۸۲ – ۰.۸۸۶ و سقف‌های قیمتی در محدوده ۱.۱۳ – ۲٫۶۱ مورد هدف قرار می‌گیرند.

۲/ الگوی Bearish

این الگو که اصطلاحا به الگوی خرسی یا کاهشی معروف است؛ دارای سقف‌های قیمتی در بازه ۰.۳۸۲ – ۰.۸۸۶ و کف‌های قیمتی در بازه ۱.۱۳ – ۲٫۶۱ خواهد بود.

نکته: این الگو ساده‌ترین و ابتدایی‌ترین نوع الگوهای هارمونیک است که اشکال متعددی دارد مانند: گارتلی(Gartley)، خفاش (Bat)، پروانه (Butterfly)، خرچنگ (Crab)، کوسه (shark)، سایفر(cypher)، الگوی nen-star، الگوی wolfi wava

این اشکال جزو تکنیک‌های تخصصی تحلیل تکنیکال به حساب می‌آیند؛ لذا پیش‌‌نیاز استفاده از آن‌ها، شناخت الگوهای عمومی‌تر و رایج‌تر است که در ادامه معرفی می‌شوند.

۳/ الگوی Retracement

این الگو که می‌توان از آن به عنوان رایج‌ترین الگوی هارمونیک یا فیبوناچی یاد کرد، زمانی صادق است که در یک روند شاهد تمایل خطوط به بازگشت از روند یا اصلاح قیمت هستیم و پس از چند مقاومت یا حمایت در برابر بازگشت از روند غالب، مجددا شاهد ادامه سیر قبلی روند خواهیم بود. برای درک بهتر به تصویر زیر دقت کنید:

۴/ الگوی Extension

همان‌طور که در الگوی Retracement بیان شد، در الگوی فیبو شاهد بازگشت و به عبارتی اصلاح روند و سپس ادامه مسیر خواهیم بود اما گاهی این بازگشت از سطح اولیه خود نیز فراتر رفته که در این حالت شاهد الگوی بازگشت داخلی یا (Extension) خواهیم بود. بنابراین پیش‌بینی نقاط شکست برای شروع خطوط بازگشتی با طولی بیش از اندازه خط روند قبلی را از نوع الگوهای Extension می‌نامیم. به عنوان مثال پیش‌بینی نقطه آغاز یک روند بازگشتی صعودی با طولی معادل ۱.۶۱۸ برابر یک موج نزولی از اهداف استفاده از این ابزار است. برای درک بهتر به تصویر زیر دقت کنید:

۵/ الگوی Projection

از این الگو برای تعیین هدف ادامه روند و همچنین پیش‌بینی مقاومت‌ها در طول مسیر استفاده می‌شود. علاوه بر این، الگوی Projection روندهای بازگشتی بزرگ‌تر از خط روند قبلی را تشخیص می‌دهد؛ به این ترتیب که موج‌های اصلاحی در طول روند، برای پیش‌بینی طول موج بازگشتی از اهمیت برخوردار است. به طور مثال با تعیین نقاط (A, B, C) این الگو ما را در پیش‌بینی نقطه هدف و مقاومت‌های مسیر کمک می‌کند به تصویر زیر دقت کنید:

۶/ الگوی Expansion

ساز و کار این الگو مشابه الگوی projecsion است؛ به گونه‌ای که برخی از تحلیل‌گران تمایزی میان آن‌ها قائل نمی‌شوند اما به طور کلی، وجه تمایز آن‌ها در این است که در Expansion به جای بررسی طول موج اصلاحی در یک روند، تنها طول موج رفت روند ملاک سنجش تحلیل‌گر خواهد بود.

۷/ الگوی Arcs

این الگو با روش شعاعی و عموما با درصدهای ۳۸.۲ ، ۰.۵ و ۶۱.۸، میزان بازگشت و اصلاح روندها را پیش‌بینی و بررسی می‌کند به تصویر زیر دقت کنید:

۸/ الگوی Fan یا بادبزن

الگوی Fan براساس زاویه روند غالب، نقاط بازگشت قیمتی را پیش‌بینی می‌کند که زاویه‌ها با اندازه‌های ۳۸.۲، ۵۰ و ۶۱.۸ درجه در این الگو از اهمیت بیشتری برخوردار هستند. برای درک بهتر به تصویر زیر توجه کنید:

۹/ الگویTime

این الگو خطوط روند را براساس فاصله زمانی آن‌ها مورد سنجش قرار می‌دهد؛ این الگو یا فاصله ۲ قله را محاسبه و بنا به نسبت‌های ۱، ۲، ۳، ۵، ۸ قله (نقطه بازگشتی) بعدی را پیش‌بینی می‌کند و یا فاصله کمترین مقدار با بیشترین مقدار را محاسبه کرده و بنا به بازه‌های ۱، ۲،۳، ۵ و… اقدام به پیش بینی نقاطی با ویژگی مشابه (کمترین و بیشترین فاصله) می‌کند.

۱۰/ بررسی دقیق الگوی AB=CD

همان‌طور که در ابتدای مقاله اشاره کردیم، الگوی AB=CD به دو دسته صعودی و نزولی تقسیم می‌شود.

از این الگو می‌توان در کانال‌های موازی و ساختارهای کانالیزه بهره بیشتری برد. کانال‌های موازی به زبان ساده وضعیتی است که قیمت بین دو خط موازی در حال نوسان را می‌توان بررسی کرد و با دیدن حرکت گذشته قیمت می‌توانیم روند قیمتی سهم را در روزهای آینده پیش‌بینی کنیم (همین دو الگوی ساده مبنای سیستم‌های معاملاتی بسیار گران‌ قیمت در دهه‌های گذشته بوده است). در نظر داشته باشید حرکت قیمت همیشه دقیقا به‌اندازه AB=CD نیست و گاهی اوقات کمتر است اما بر اساس این الگو می‌توان نقاط بازگشتی را شناسایی کرد. برای درک بهتر به تصویر زیر دقت کنید:

ویژگی‌های الگوی AB=CD

• برابری طول AB و CD
• اصلاح موج BC به میزان ۶۱% و یا ۷۸% فیبوناچی
• اکستنشن موج BC به نسبت ۱۶۱٫۸% و یا ۱۲۷٫۲% فیبوناچی برای تشکیل موج CD
• برابری در میزان زمان تشکیل شدن دو طول CD و AB
• وجود واگرایی بین دو نقطه B و D

نکته: معمولا الگوی AB=CD در اصلاح‌ها اتفاق میفتد و برای معامله در جهت روند اصلی بازار مورد استفاده قرار می‌گیرد. شکل‌های زیر دو مثالی از الگوی AB=CD در دو حالت نزولی و صعودی است.

بررسی الگویAB=CD ایده‌ال

در این الگو، تشکیل موج CD به‌اندازه AB زمان برده است و این دو موج از نظر زمانی یکسان هستند. در این الگو BC می‌تواند به‌اندازه %۶۱٫۸ تا %۷۸٫۶ موج AB را اصلاح کند. در این صورت موج CD می‌تواند به‌اندازه %۱٫۶۱۸ تا %۱٫۲۷ برابر موج BC را در بر بگیرد.

نکته مهم: موازی بودن دو موج AB و CD مهم است. درصورتی‌که این دو موج با هم موازی و شیب یکسانی داشته باشند، اعتبار الگو بیشتر است و با قدرت بیشتری عمل می‌کند.

الگوی AB=CD معکوس

آرایش AB=CD معکوس یک الگوی هارمونیک ادامه‌دهنده است که در روندهای صعودی و نزولی تشکیل می‌شود و بیان‌گر ادامه روند است.

در این الگو، موج‌های AB و CD ازنظر زمانی و قیمتی یکسان هستند. این الگو معمولا در یک ساختار کانالیزه از اعتبار بیشتری برخوردار است و بعد از تشکیل موج CD می‌توان در جهت روند بدون در نظر گرفتن تریگر وارد معامله شد. به تصویر زیر دقت کنید:

در شکل فوق نمودار شرکت لیزینگ رایان سایپا را مشاهده می‌کنید که در یک ساختار کانالیزه در حال نوسان است و پس از تشکیل الگوی AB=CD معکوس، روند صعودی سهم ادامه پیداکرده است.

۱۱/ آشنایی با الگوی گارتلی Gartley

الگوی گارتلی یک الگوی چند بعدی و بسیار قدرتمند است که با شناسایی آن می‌توان به معاملات سودآوری دست پیدا کرد. این الگو از ۵ نقطه اساسی X ، A، B، C، D تشکیل‌شده است که موقعیت ویژه هر یک از آن‌ها، از مهم‌ترین شاخصه‌های شناسایی آن محسوب می‌شود.

• موج AB حتما باید %۶۱٫۸ از XA را اصلاح کند (می‌تواند کمی بیشتر هم باشد ولی نباید به %۷۶٫۴ رسیده باشد).
• موج BC می‌تواند %۳۸٫۲، %۵۰، %۶۱٫۸، %۷۶٫۴، %۸۸٫۶ موج AB را اصلاح کند.
• اکستنشن موج BC از %۱۶۱٫۸ بیشتر نشود (۱۲۷٫۲ یا ۱۴۱٫۴ یا ۱۶۱٫۸) در غیر این صورت یا ناحیه بازگشتی ما بزرگ است و نباید به آن اعتماد کنیم و یا الگو را اشتباه تشخیص دادیم.

حال برای پیدا کردن محدوده پتانسیل بازگشتی (PRZ) به نکات زیر دقت کنید:

1. توسعه موج BC باید کمتر از میزان ۱۶۱٫۸٪فیبوناچی باشد.
2. حالت رایج اندازه‌گیری نقطه D در یک AB = CD است.
3. میزان بازگشت قیمت برای محدوده پتانسیل برگشتی از موجXA ، الزاما ۷۸٫۶% فیبوناچی است.

واگرایی قیمت بین دو نقطه B و D و بررسی اندیکاتورهای تکنیکال مانند اندیکاتور مکدی (MACD) برای تشخیص واگرایی در افزایش احتمال بازگشت قیمت از نقطه D بسیار موثر است به تصویر زیر توجه کنید:

بررسی الگوی گارتلی ایده‌آل

در این الگو، نقطه B دقیقاً در ۶۱٫۸٪ موج XA واقع ‌شده است و نقطه C نیز دقیقاً به میزان ۶۱٫۸٪ موج AB است. برای به دست آوردن محدوده بازگشتی به نکات زیر توجه کنید:

1. اکستنشن ضلع BC دقیقا میزان ۱۶۱٫۸٪ است.
2. حالت رایج اندازه‌گیری نقطه D در یک AB =CD است.
3. میزان بازگشت قیمت برای محدوده پتانسیل برگشتی از موج XA الزاماً ۷۸٫۶% فیبوناچی است.

از نکات ارزشمند دیگر در این الگو که به آن ارزش و اعتبار مضاعفی می‌دهد، وجود AB=CD در داخل این الگو است .همان‌طور که می‌دانیم الگوی AB = CD خود به ‌تنهایی الگوی قدرتمندی است و وجود این الگو داخل الگوی گارتلی نوید سیگنال قدرتمندتری خواهد بود.

اهداف الگوی گارتلی

• هدف اولیه این الگو اصلاح ۶۱٫۸% موج CD و پروجکشن ۱۰۰% موج BC است.
• هدف دوم الگو اکستنشن ۱۲۷٫۲% موج CD و پروجکشن ۱۰۰% موج XA است.

حد ضرر الگوی گارتلی

قبل از انجام هر معامله لازم است میزان ریسک آن ارزیابی شود. برای حفظ سرمایه و جلوگیری از ضرر زیاد می‌بایست قبل از ورود به معامله حد زیان آن تعیین شود. حد ضرر در الگوهای هارمونیک در نقطه‌ای قرار می‌گیرد که مشخص می‌شود منطقه بازگشتی الگو درست عمل‌ نکرده است.

نکته بسیار مهم در مورد این الگو این است که به ما دقیقا امکان محاسبه میزان ریسک معامله را می‌دهد. به این معنی که می‌توان با دقت بسیار بالا دقیقا نقطه حد ضرر را تعیین کرد. در این روش دقیقا نقطه حد ضرر محاسبه می‌شود و چون این الگو با درصد خیلی بالایی صحیح عمل می‌کند و فاصله حد ضرر تا شروع نقطه ورود بسیار کم است (نشانه اعتبار الگو و میزان ریسک خیلی کم) می‌توان با حجم بیشتری وارد معامله شد و در صورت تحلیل خطا با ضرر بسیار کمی از معامله خارج شویم.

حد ضرر در الگوی گارتلی باید اندکی فراتر از نقطه X تعیین شود. اگرچه ممکن است قیمت از این نقطه فراتر رود و این قسمت را لمس کند اما در حالت کلی نباید به این ناحیه برسد.

و اما نکته پایانی این است که الگوی گارتلی هر زمان مردود شود (Fail) در اکثر موارد با یک حرکت قوی بازار در جهت عکس مواجه هستیم که این خود می‌تواند فرصت خوبی باشد که ضرر کوچک قبلی را با معامله‌ای جدید در جهت روند بازار جبران کنیم. چرا که این الگو زمانی مردود می‌شود که با حرکتی بسیار قوی مواجه شود (که می‌تواند برای مثال تأثیر یک خبر ناگهانی باشد) و چون غالبا با حرکت شدید بازار در جهت خلاف سیگنال الگو روبه‌رو هستیم می‌توان مجدد در این جهت معامله خوبی داشت. در این مورد اگر الگوی گارتلی در انتهای موج ۲ الیوت شکل‌گرفته باشد یعنی بر اساس تئوری الیوت تشخیص بدهیم که این الگو انتهای موج دو را نشان می‌دهد. بعد از تکمیل الگوی گارتلی، می‌توان برای موج ۳ و رشد بزرگ آماده بود.

سخن آخر

همان‌طور که می‌دانید، ابزارهای متنوعی برای ارزیابی یا تحلیل روند معملات سهام در بازار بورس وجود دارد. یکی از این ابزارهای معروف و پرکاربرد، «الگوهای هارمونیک» هستند. الگوهای هامونیک XABCD در بستر تحلیل تکنیکال پیشرفته مورد مطالعه و بررسی قرار می‌گیرند. در این مقاله سعی کردیم به شکل دقیقی به ساز و کار انواع الگوهای هارمونیک در بازار بورس بپردازیم. تحلیل‌گران با استفاده از این ابزار می‌توانند به راحتی روند قیمتی و الگوی حرکتی سهم را در روزهای آینده پیش‌بینی کنند. پیشنهاد می‌کنیم برای آشنایی با نحوه استفاده از الگوهای هارمونیک در روند تحلیل سهام، این مقاله را مطالعه کنید.